궁전 안. 오늘은 왕자의 20세 생일날이다. 궁정의 처녀들과 즐겁게 춤을 추는 왕자와 친구들. 이때 여왕이 등장해 왕자가 성인이 됨을 축하하며 선물로 화살을 준다. 사람들이 나간 후 혼자 남은 지그프리트왕자는 알 수 없는 어떤 힘이 자꾸만 자신을 어디론가 인도하는 것을 느낀다.
알 수 없는 힘에 이끌려 다다른 곳은 숲속의 호숫가. 왕자는 호숫가에서 인간의 모습으로 변하는 백조들을 발견한다. 지그프리트 왕자는 그 중 가장 아름다운 오데트 공주에게 반한다. 그녀는 자신들이 천재적인 악마의 저주에 의해 낮에는 백조, 밤에는 사람으로 변하는 신세를 하소연하면서 이 저주의 마법에서 풀리려면 한 사람의 변치 않는 사랑을 받아야한다는 말을 한다. 왕자는 사랑의 맹세를 하고 다음날 있을 무도회에서 그녀와 결혼을 발표하기로 약속을 하고 헤어진다.

* Menus
Main, Chapters, Bonus(Maya Plisetkaya performs "Dying Swan(빈사의 백조)

* 배우(마야 플리세츠카야)
백조같이 아름답고 긴 목, 조각한 듯 완벽한 상체와 긴팔, 애수어린표정 이것이 “마야 플리세츠카야”를 500회 이상 백조의 호수를 공연케 했던 매력 넘치는 몸매이다.
“그의 오데트는 귀족적인 고귀함, 표현성, 그리고 비극적인 아름다움의 결정체였으며, 오딜은 도전적인 매력과 불꽃같은 정열의 화신 이었다”.